💬 XOM, COP или SLB:  Какие нефтяные акции «сильной покупки» имеют наибольший потенциал роста?

XOM, COP или SLB:  Какие нефтяные акции «сильной покупки» имеют наибольший потенциал роста?

Цены на нефть продолжили снижаться на прошлой неделе, несмотря на объявление о сокращении добычи Организацией стран-экспортеров нефти и ее союзниками (ОПЕК+). Вялая глобальная производственная активность оказывает давление на спрос на нефть и, как следствие, на цены. Тем не менее, аналитики смотрят не только на краткосрочную слабость и оптимистичны в отношении некоторых нефтяных акций, основываясь на их долгосрочном потенциале роста и способности предложить привлекательную прибыль за счет повышения цен и дивидендов. Используя инструмент сравнения акций TipRanks, мы сравнили акции Exxon (NYSE:XOM), ConocoPhillips (NYSE:COP) и SLB (NYSE:SLB) друг против друга, чтобы найти акции нефтяной компании, которые имеют наибольший потенциал роста, по мнению аналитиков Уолл-стрит.

Акции Exxon Mobil (NYSE:XOM)

В прошлом году Exxon Mobil получила феноменальную прибыль, вызванную скачком цен на нефть и газ из-за российско-украинской войны. Однако цены на энергоносители снизились по сравнению с прошлым годом, что привело к снижению результатов компании за третий квартал и снижению прибыли. Тем не менее, стоит отметить, что прибыль компании в третьем квартале 2023 года была выше, чем во втором квартале, чему способствовали высокие объемы переработки и рост цен на нефть.

Заглядывая в будущее, Exxon с оптимизмом смотрит на недавно объявленное приобретение Pioneer Natural Resources за 59,5 миллиардов долларов. Сделка расширит присутствие компании в прибыльном Пермском бассейне.

Каков прогноз по акциям Exxon?

14 ноября аналитик Mizuho Нитин Кумар подтвердил рекомендацию «Покупать», но понизил целевую цену акций Exxon до $133 со $139, чтобы отразить обновленный прогноз. Аналитик снизил свои оценки нефтеперерабатывающего и химического бизнеса на 2024-2026 годы.

Тем не менее, Кумар сохранил свои долгосрочные прогнозы, основанные на предположении, что XOM увеличит активность и капитальные затраты для достижения прогноза объема добычи в 2 млн баррелей нефтяного эквивалента в день из Пермского месторождения до тех пор, пока он не «улучшит представление об обещанных синергия» от приобретения Pioneer.

Включая Кумара, 14 аналитиков имеют консенсус-прогноз «Сильная покупка» по акциям Exxon, а четверо — рекомендацию «Держать». Средняя целевая цена в $130,56 предполагает потенциал роста на 27%. Акции XOM упали примерно на 7% с начала года.

Exxon недавно повысила квартальные дивиденды на 4,4% до $0,95 на акцию. Акции XOM предлагают дивидендную доходность в размере 3,7%.

Акции ConocoPhillips (NYSE:COP)

В прошлом месяце интегрированная нефтегазовая компания ConocoPhillips впечатлила инвесторов более высокой, чем ожидалось, прибылью в третьем квартале, даже несмотря на то, что чистая прибыль снизилась по сравнению с кварталом прошлого года из-за более низких цен в отличие от повышенных уровней, наблюдавшихся в прошлом году.

Инвесторы также приветствовали повышение квартальных дивидендов COP на 14% до $0,58 на акцию. 16 октября компания ConocoPhillips также выплатила переменную доходность денежных средств (VROC) в размере $0,60 на акцию. С учетом переменной составляющей дивидендная доходность COP составляет около 4%.

ConocoPhillips повысила годовой прогноз добычи примерно до 1,82 млн баррелей в сутки с предыдущего прогноза в 1,80–1,81 млн баррелей в сутки в связи с покупкой оставшихся 50% акций Surmont. Компания позитивно оценивает свой потенциал роста, учитывая, что несколько международных проектов вышли на первую стадию производства в октябре, что обеспечивает ей высокие показатели в 2024 году и в последующий период.

Является ли акция COP хорошей покупкой сейчас?

14 ноября аналитик RBC Capital Скотт Хэнольд подтвердил рекомендацию «Покупать» акции ConocoPhillips и повысил целевую цену до $135 со $130. Ханольд считает, что в 2024 году ConocoPhillips от конкурентов будет отличаться высокими операционными показателями.

Консенсусный рейтинг Уолл-стрит «Сильная покупка» акций COP основан на 17 покупках и трех удержаниях. Средняя целевая цена на уровне $142,05 предполагает потенциал роста на 23,3%. В 2023 году акции упали на 2,4%.

Акции Schlumberger (NYSE:SLB)

Нефтесервисная компания SLB, ранее известная как Schlumberger, показала смешанные результаты за третий квартал. Скорректированная прибыль компании на акцию выросла на 24% в годовом исчислении до $0,78 и превзошла ожидания аналитиков. Выручка выросла на 11% до $8,3 млрд, но незначительно отстала от оценок Street.

Компания объяснила годовой рост выручки в третьем квартале девятым кварталом подряд двузначным ростом выручки на международных рынках. Примечательно, что рост доходов на международных рынках опережает рост доходов в сегменте Северной Америки.

На международных рынках SLB видит устойчивый спрос на свои услуги на Ближнем Востоке и в Азии. Кроме того, он получает выгоду от устойчивой работы своего оффшорного бизнеса.

Стоит ли покупать акции SLB?

24 октября аналитик Barclays Дэвид Андерсон повысил целевую цену акций SLB с $75 до $77 и сохранил рекомендацию «Покупать». Аналитик заявил, что компания снова продемонстрировала хорошие квартальные результаты. Он считает, что SLB находится в лучшем положении по мере расширения цикла на международных рынках и на шельфе. Однако Андерсон считает, что компании все еще необходимо доказать Уолл-стрит, что она может обеспечить опережающие результаты в секторе.

Благодаря 13 покупкам и одному удержанию акции SLB получили консенсус-рейтинг «Сильная покупка». Средняя целевая цена в $70,92 предполагает потенциал роста на 35,4%. Акции упали на 2% с начала года. SLB предлагает дивидендную доходность в размере 1,8%.

Заключение

Уолл-стрит оптимистично настроена в отношении всех трех нефтяных компаний, о которых говорилось выше. Тем не менее, они видят более высокий потенциал роста в SLB, чем у Exxon и ConocoPhillips. Ожидается, что главным образом SLB выиграет от устойчивого спроса на ее предложения на международных и оффшорных рынках.